German phrase
Danke, das ist nicht nötig.
Meaning
Thanks, that's not necessary
When to use it
It politely declines help. It softens a refusal.
Example dialogue
Danke, das ist nicht nötig. Ich kann die Taschen selbst tragen.
Thanks, that's not necessary. I can carry the bags myself.
Alles klar, danke trotzdem.
All right, thanks anyway.